加密货币研究笔记——比特币（一）

加密货币研究笔记——比特币（一）

信仰——比特币价值的源泉

为什么比特币有价值？ 对于这个问题，不同的人可能有不同的看法。 有观点认为，价值的来源在于信仰（共同体）信仰（意识），包括法币、黄金、房屋等一切有价值的东西。 因为人们相信他，他才有价值。 有一个很有意思的例子，雅浦岛石币()。 从某种意义上说，相信比特币价值的人和雅浦岛上使用石币的人一样可笑。 但对于雅浦岛的居民来说，那些拿一张纸做交易，认为一张纸有价值的人，就更加可笑和愚蠢了。 比特币也是一样，它的价值来自于相信比特币有价值的人。

因此，买入和持有比特币最大的风险来自于信念的崩溃，但这与郁金香泡沫、股票泡沫、房地产泡沫还是有些区别的。 郁金香/股票/房地产泡沫始于估值错误，最终估值回归，而比特币估值只能通过收集大数据来分析持有者的信心指数。 从这个角度来看，比特币的竞争对手其实是黄金而不是法币。 虽然黄金等贵金属现在看起来市值很大，但它们在未来金融市场中的作用会越来越不重要，因为从本质上讲，黄金与雅浦岛的石头并无二致。 天哪，你会发现黄金不过是另一块“石头”。

比特币致力于实现一个不会被洪水泛滥导致通货膨胀的新金融体系，而由比特币节点组成的网络正是实现这一目标并在技术上提供保障的工具。 比特币技术是开创性的，打开了人们的思路。 不过现在回过头来看，比特币的一些技术显得比较粗糙，不断有新的山寨币声称自己在技术上是基于比特币的，有更多的创新，但在市值上都无法超越比特币。 到目前为止（2017/9），比特币仍然稳坐第一加密货币的宝座。

研究比特币的人很多，很多人都写的很好的介绍和扫盲，我们看看知乎吧：

比特币生态

钱包相关：比特币是开源的，其客户端具有钱包的功能。 为了让比特币更好用，有人开发了轻钱包如Electrum、Armory等，以及网页或手机钱包，如GreenAddress、bitgo等。为了进一步增强安全性，有人开发了硬件钱包，例如 Trezor。 比特币钱包应用的丰富性是其他山寨币无法比拟的，可以满足不同场景下的各种需求。 比特币是一种数字资产。 一旦你丢失了私钥，你的钱就没有了。 如何保管好私钥，还是一个技术活。 它需要防止它被黑客窃取，防止它因过度保护自己而丢失。 所以也有钱包服务商，比如coinbase，币信，就是存钱的，他们没有私钥。 唯一担心的是平台会跑路。 还有一种叫做“脑钱包”的钱包。 原理就是记住一个单词，然后根据这个单词通过一定的算法得到一个私钥。 但是脑钱包很容易被暴力破解，尤其是配合社工词典的爆破。 不建议。

挖矿相关：根据比特币的设计，“挖矿”是用来产生新的比特币。 简单来说，比特币网络中的所有机器都在竞争计算一道题，谁先算出答案谁就获胜。 一开始大家都用CPU挖矿。 后来有人发现GPU挖矿速度更快。 后来又制造了一些专门为挖矿设计的芯片，用来做矿机。 比较出名的有蚂蚁矿机、阿瓦隆矿机等。 由于单人挖矿收益不稳定，大家组队挖矿，矿池就诞生了。 矿池集中了大家的算力，只收取一点中介费，基本没有风险。 而挖矿是比特币生态中最赚钱的环节之一，但风险也很大，因为比特币价格不稳定，一不小心发现挖矿卖币的收入还不够交电费. 有时候是这样的。 一是币价下跌，二是全网算力暴涨。 比特币挖矿难度可以自动调整，平均维持10分钟挖出一个区块。 全网算力飙升后，自己算力的收益会减少，所以在计算挖矿收益时，一定要考虑算力增长。 矿机的核心竞争力是算力与能耗的比值，因此矿机芯片采用了最新的半导体工艺。 目前已经采用了台积电的16nm和三星的14nm。 据说更先进的7nm已经在路上了。 矿机的研发已经逼近半导体技术的极限，未来很难看到单台矿机的算力有明显的提升。 但是，比特币的算力依然在飙升，而这其中很大一部分归功于云算力。 购买后部署矿机需要更多的专业知识，所以有人发明了云挖矿，可以直接卖给你算力。 用户无需担心具体矿机部署问题，云算力提供商仅收取少量管理费。 这看起来很好，也很方便，但这样一来，挖矿收益的风险就转嫁给了用户，云算力提供商可以放心购买矿机部署算力。

交易相关：有比特币与法定货币的兑换，也有比特币与其他虚拟货币的兑换。 做交易所不是什么高科技的生意，但是只要收费就可以赚很多钱，所以是个好生意。 但政策风险很高，动不动就要被监管。 国内比较大的有okcoin、火币、云币网，国外有poloniex（P网）和Bitfinex（B网）。 交易所存在跑路和被黑的风险，谨慎选择。 2014 年，当时全球最大的比特币交易所 Mt.Gox 有 85 万枚比特币被盗。 B网也被盗了，现在已经恢复了。 世界上有很多比特币交易所，每个交易所的价格都不一样，所以就有了专门在各个交易所倒卖赚取差价的“搬砖人”，得益于搬砖人的辛勤劳动，使得全球主要交易所比特币价格基本保持稳定。 此外还有去中心化交易所，可以通过智能合约自动撮合交易，无法关闭。 缺点是只能用货币交易，不能用法币交易。 代表有防弹少年团、OBITS等。

其他：还有一些提供比特币等虚拟货币信息的媒体或信息，如Babbitt，以及可以实时观看各种数字货币行情的网站，如Bikan、coinmarketcap等。

对比特币的威胁

加密级别：

比特币是使用双重 SHA-256 哈希算法（散列）函数开采的。 这个算法目前已经足够安全了，但是一个潜在的威胁是量子计算机，它可以轻易破解目前的加密技术，所以我们需要关注量子计算机研发的最新进展。 量子计算机还只是理论上的，还没有开发出来。 即使量子计算机在不久的将来出现，业内普遍认为，包括比特币在内的传统加密系统也有足够的时间进行升级。 目前有人在研发“抗量子计算”的加密算法比特币采用的加密，很多ICO项目都利用了这个噱头，比如Hcash。

RSA 随机数生成器中也存在后门漏洞。 幸运的是，比特币没有使用这个功能，完美地避开了它。 这一底层技术的安全漏洞防不胜防，也是可能导致比特币大厦倒塌的潜在威胁。

共识机制和中心化：

区块链技术是比特币的一项开创性发明。 采用POW挖矿机制，保证比特币不可篡改。 对此最大的威胁是挖矿算力的中心化。 目前的矿池和矿池联盟完全有能力实施51%算力攻击。 之所以没有这样做，是因为算力攻击的成本巨大，矿池没有动力进行算力攻击。 但不得不说，算力中心化的既成事实已经背离了比特币设计的初衷，而且愈演愈烈。 另一个威胁在于节点的中心化。 比特币区块量的增长速度远超摩尔定律。 光是数据就占用了几十GB的磁盘空间，占用了大量的内存。 如果要从零开始和比特币网络同步灾难比特币采用的加密，现在很少有人跑全节点了。目前全网还有10000个左右的节点，但是和比特币的用户数量相比，是一个下降水桶。 大部分运行的是简化版节点，但比特币安全的基石在于全节点

. 随着比特币网络不断扩大，未来可能只剩下大型数据中心来运行比特币全节点。

在保持加密货币去中心化的问题上，各种山寨币做了很多尝试。 有的从挖矿算法起家，催生了莱特币等山寨币。 、黑币、NEM币等等，但还是存在着各种缺陷，这也只有路遥自己知道了。

货币政策和价值稳定：

比特币天生就是通缩的，它诞生的目的就是为了对抗以央行为代表的通货膨胀货币政策。 但这是否构成了比特币价值的基础？ 我不这么认为。 首先，虽然比特币在算法上规定其最大数量为2100万，但这并不妨碍山寨币的发行。 从最近比特币现金的硬分叉可以看出，因为比特币现金分叉后，比特币的市值并没有太大的变化，这对于比特币的稀缺性是很难解释的。 此外，每十分钟可以多挖出 12.5 个比特币。 一年后通货膨胀率仍然很高，但这并没有阻碍比特币价格的飙升。 阻碍比特币在日常生活中使用的最大痛点是它的价值总是涨跌。 这恐怕要等到比特币的接受度非常高时才能解决。 首先，币值足够稳定，可以用比特币来定价。 但是，如果一个商品接受比特币的价格似乎没有什么办法，前提是它的币值是稳定的。

比特币的匿名性：

比特币网络的区块信息是完全透明的，任何人都可以查看任何交易，但比特币仍然具有很好的匿名性。 因为每个人都可以创建多个地址，所以大多数情况下很难分清谁是谁，但是现在有了大数据分析这样一个强大的工具，只要你掌握了比特币网络的所有区块信息，你仍然可以挖注册你的真实身份。 卢森堡大学的研究人员得出结论，简单地将比特币交易与用户的个人信息（包括 IP 地址、姓名、财务信息等）联系起来，成功率可达 11% 至 60%。 即使你使用Tor隐藏IP地址，使用changelly或shapeshifter等交换服务，仍然有可能查出你的真实身份，因此诞生了很多以匿名为卖点的山寨币，如Dash、Gate Rocoin、zcash、PIVX 等。

总结：

比特币作为当前数字货币的代表，值得战略性长期投资。 与它的缺点相对应，一部分分散投资可以作为对冲。